مدراء الأصول يتحينون الفرص فيما يسحب متقاعدو أستراليا المليارات
اقتصادنا – أستراليا
يبدأ نحو مليوني أسترالي قريباً سحب 300 مليار دولار أسترالي (218 مليار دولار) من المدّخرات لدى خروجهم من قوة العمل، ما سيتيح فرصاً لمدراء الأصول المحليين، وبشكل متزايد العالميين، مع ارتفاع تكاليف التقاعد بأسرع وتيرة في سبعة أعوام.
قال ريتشارد دينهام، رئيس حلول العملاء والتقاعد لدى وحدة “فيديليتي” (Fidelity) الأسترالية في مقابلة هاتفية: “يعتبر التبديد أصعب مشكلة في التمويل حلاً لأن كل شخص لديه مجموعة مختلفة من الاحتياجات والمتطلبات والتطّلعات بشأن التقاعد… السوق مهيأ للابتكار.”
يخضع نظام المعاشات التقاعدية الأسترالي، الذي يشيد العالم بمرحلته التراكمية لأن أرباب العمل يدفعون فيها 10% من رواتب الموظفين لصالح التقاعد، لتدقيق متزايد في استعداداته للسحب خلال الإستثمار. سيكون هذا أحد أكبر الاختبارات التي يتعرّض لها أكبر رابع تجمّع تقاعدي في العالم بقيمة 2.4 تريليون دولار، حيث تتزايد الضغوط الحكومية للتأكد من أن كبار السن لديهم ما يكفي لتمويل سنواتهم الأخيرة.
تجري شركة “أليانز ريتاير+” (+Allianz Retire)، المشروع المشترك لشركتي “أليانز” (Allianz) و”باسيفيك إنفيستمنت مانيجمنت” (Pacific Investment Management)، محادثات متقدّمة مع صناديق التقاعد لمساعدتهم على تطوير منتجاتهم الخاصة، وفقاً لما قاله فينتان ثورنتون، رئيس الحلول المؤسسية
قال ثورنتون: “إننا بارعون بجمع المدّخرات حتى التقاعد… الفجوة حتى الآن هي كيف يفكك الناس هذه الأصول وكيف نحسن فعلاً مستويات معيشتهم لدى التقاعد.”
أسلوب الحياة
بخلاف عديد من خطط التقاعد البريطانية والهولندية واليابانية، لا يضمن معظم الموظفين الأستراليين دخلاً مدى الحياة عند خروجهم من القوى العاملة، وتجبر الحكومة صناديق المعاشات التقاعدية على تصميم طرق لمساعدة المتقاعدين على الحفاظ على أسلوب حياتهم دون تجاوز مدّخراتهم. تزايدت حدة المسألة بشكل كبير نظراً لعدم ظهور أي علامات على انخفاض تكاليف المعيشة، ويبدو أنها ستُلقي بظلالها على انتخابات البلاد المتوقعة العام المقبل.
تشير تقديرات جمعية صناديق التقاعد الأسترالية إلى أن الزوجين المتقاعدين ينفقان ما يزيد قليلاً عن 63 ألف دولار أسترالي سنوياً للإبقاء على أسلوب حياة مريح، أي بزيادة نسبتها 2.8% حتى سبتمبر، وهو ما يعتبر أسرع وتيرة للإنفاق منذ 2014. تشير تقديرات “كيه بي إم جي” إلى أن 1.8 مليون أسترالي و 300 مليار دولار من الأصول ستنتقل من مرحلة التراكم إلى مرحلة التضاؤل في السنوات الخمس المقبلة، وفقاً لتقرير صادر في مايو العام الماضي.
ما مقدار المال الكافي للشعور الحقيقي بالثراء؟
قال غلين ماكريا، نائب الرئيس التنفيذي لجمعية صناديق التقاعد الأسترالية: “يواجه المتقاعدون الأستراليون حالياً ضغوطاً كبيرة على ميزانياتهم نتيجة لمجموعة من زيادات الأسعار التي لا يُمكن تجنّبها بما فيها أسعار البنزين وضرائب العقارات. مهم جداً أن يتمكّن المتقاعدون في المستقبل من بناء مدّخرات تقاعدية كافية لضمان تمتّعهم بالكرامة والصحة والحيوية والتواصل أثناء التقاعد”.
قالت هيئة التنظيم الاحترازية الأسترالية الإثنين أنها لن تصدر قواعد أو توجيهات جديدة بشأن خطط الدخل التقاعدي على المدى القصير، ولكنها تزيد رقابتها وسط مخاوف بشأن تجدّد الاستراتيجيات التي يُمكن أن تخلق مشاكل موروثة أو أن ترتفع تكاليفها ويتضاءل أداؤها